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登錄9月25日,全球第二大豪華游艇制造商、意大利 Ferretti(法拉帝)集團宣布,米蘭證券交易所(Borsa Italiana)已經批準了集團的 IPO(首次公開募股)申請,集團預計將于 10月16日正式上市。
Ferretti 希望以 2.5歐元至 3.7歐元每股的價格售出集團 30% 的股票。據此,公司的估值將達到 7.27億歐元至 10.8億歐元。集團大股東、山東重工濰柴集團目前持有 87% 的 Ferretti 股份。本次 IPO,他們將會減持部分股份,但會保留對 Ferretti 的控制性股權。
包括今年 4月收購的豪華游艇生產商 Wally Yachts 在內,Ferretti 集團旗下目前共擁有 8個游艇品牌,分別為:CRN、Pershing、Riva、Custom Line、Ferretti Yachts、Itama、Mochi、Wally Yachts。為了更好地完成訂單,滿足市場需求,集團已經對生產設施進行了大量的投資。據悉,Ferretti 集團目前沒有任何債務,本次獲得的資金將主要用來進行業務擴張。
2018財年,集團核心財務數據如下:
合并營業額同比增長7.5% 至 6.69億歐元
息稅折舊攤銷前利潤(EBITDA)5300萬歐元,去年同期為5900萬歐元
凈利潤同比增長 29% 至3100萬歐元
2019上半財年,集團核心財務數據如下:
營業額同比增長 11% 至 3.32億歐元
息稅折舊攤銷前利潤(EBITDA)同比增長 25.7% 至 3000萬歐元
訂單總額同比增長 19% 至 6.53億歐元
2019年前9個月,集團新訂單總額同比增長 18% 至 4.65億歐元。
Ferretti 集團在今年戛納游艇節推出了與 Wally Yacht 合作的第一款全新游艇 48 Wallytender。目前,他們已經收到了 7艘該型號游艇的訂單。除此之外,集團防務部門 Ferretti Security Division(FSD)也為意大利國家憲兵 Arma dei Carabinieri(卡賓槍騎兵)提供了 16艘海岸巡邏艇。
Ferretti 集團的首席執行官 Albero Galassi 非常滿意集團的業績。他表示,不斷地對產品進行升級,收購和開發優秀品牌,進行周期性防務部門業務擴張的集團戰略已經初見成效。
這并不是 Ferretti 集團首次上市。2003年,在私募股權投資公司 Primera以 6.98億歐元的價格全資收購 Ferretti集團后,Ferretti 宣布私有化退市。2007年,Primera 宣布退出,隨后集團經歷了多次換手。2012年1月,處于財務困境中的 Ferretti 將 75%的股權出售給了山東重工濰柴集團,整體估值僅為3.5億歐元,是2007年時17億歐元市值的五分之一。
在山東重工濰柴集團的大力支持下,Ferretti 在 2016年成功扭虧為盈,利潤逐年遞增。2018財年的銷售額(6.69億歐元)已接近 2015年(3.7億歐元)的兩倍。
*本文來源:華麗志,作者:白羽加,原標題:《意大利豪華游艇生產商 Ferretti 10月中旬上市,估值達 10.8億歐元》。